Основы инвестирования в акции по выплате дивидендов

Те, кто вкладывают средства в доход, имеют множество вариантов за пределами облигаций, а самый традиционный - и самый простой - выбор - это акции с высоким дивидендом. Хотя инвестиции в фондовый рынок сопряжены с большим риском, чем инвестирование в облигации, акции, выплачивающие дивиденды, предлагают скромный доход и потенциал для долгосрочного повышения стоимости капитала.

Акции с высоким дивидендом стали более популярным вариантом для инвесторов, ориентированных на доход, в последние годы, поскольку традиционные инвестиции с фиксированным доходом, такие как банковские счета, депозитные сертификаты и казначейские облигации США, почти ничего не стоят.

В то время, когда доходность по низким ставкам, типичный доход от 5% -5%, который вы можете получить из дивидендных акций, становится намного более привлекательным.

Преимущества акций по выплате дивидендов

Акции с высоким дивидендом, как правило, опережают более широкий рынок с течением времени. По словам управляющего активами Dreyfus, основанные на дивидендах акциями, выпущенные на базе США, в период с 31 января 1972 года по 31 декабря 2013 года в среднем было выплачено 9,3% годовых, что намного превышало среднюю годовую прибыль в размере 2,3% для акций без дивидендов. Кроме того, более половины общей прибыли акций США за период с 1930 по конец 2010 года было результатом дивидендов, а не повышения цен.

Исторически, акции, выплачивающие дивиденды, также лучше, чем общий рынок, в те времена, когда цены на акции слабы. Поскольку акции, которые платят дивиденды, в целом более консервативны и имеют более сильные денежные потоки, чем те, которые этого не делают, инвесторы склонны тяготеть к плательщикам дивидендов во время неприятностей.

Дивиденды, возвращая фактические денежные средства акционерам, также указывают на силу бизнеса, лежащего в основе акций. Кроме того, компании, как правило, используют свои ресурсы более эффективно, когда они менее многочисленны - какие наличные деньги когда-то выплачиваются дивиденды. Более высокие дивиденды означают больше наличных денег в руках инвесторов и меньше в руках управленческой команды, которая может не обязательно принимать правильные решения.

Что в доходности?

Естественно, инвестирование на основе дивидендов больше, чем просто поиск акций с наивысшей доходностью. В некоторых случаях повышенная дивидендная доходность может служить предупреждением о том, что цена акций может быть подавлена ​​по фундаментальной причине. Инвесторы также ищут компании с сильными фундаментальными принципами, поддерживающими дивиденды, такие как устойчивый рост прибыли, солидные балансы и привлекательные оценки.

С другой стороны, нет необходимости отказываться от роста инвестиций в акции, выплачивающие дивиденды. Многие компании с привлекательной доходностью являются инновационными мировыми лидерами, а не типом неустойчивых, более медленных компаний, которые будут предоставлять инвесторам мало возможностей для повышения стоимости капитала с течением времени.

Облигации против акций

Инвесторы, которые пытаются решить, как распределять между акциями и облигациями, должны рассмотреть их более широкую инвестиционную цель.

Если безопасность является основной целью, лучшим способом является инвестирование в более консервативные инструменты, такие как государственные облигации или взаимные фонды, которые инвестируют в облигации с более короткими сроками погашения.

Если доход является передовым соображением, и инвестор может позволить себе взять на себя определенный риск, облигации с высокой доходностью и облигации с формирующимся рынком, как правило, будут лучшими секторами, в которых можно найти максимально возможную доходность.

Если удорожание капитала является приоритетом, а доход является вторичным - но все же рассмотрение - акции, выплачивающие дивиденды, могут играть важную роль.

Естественно, нет необходимости инвестировать только в один класс активов. Очень часто комбинация этих и других инвестиций необходима для создания оптимального сочетания риска, общего потенциала возврата и доходности.

Как инвестировать в акции по выплате дивидендов

Инвесторы могут собрать портфель с высоким дивидендом тремя способами: купить отдельные акции (обновленный список компаний с высоким уровнем доходности доступен здесь), инвестировать в совместные дивиденды фондов или использовать широкий спектр дивидендных ETF, которые были созданы в последние годы. Среди наиболее популярных ETF, ориентированных на дивиденды, - iShares Dow Jones Select Dividend Index ETF (тикер: DVY), Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG) и SPDR S & P Dividend ETF (SDY).

Существует также множество ETF, которые инвестируют в акции с самым высоким уровнем дивидендов в определенных сегментах рынка, таких как акции с малой капитализацией или развивающиеся рынки.

Вы можете приобретать акции или ETF через брокера, а паевые инвестиционные фонды обычно доступны либо от брокера, либо от компании через прямые инвестиции. Обязательно обратитесь к финансовому консультанту или используйте все обширные онлайн-ресурсы, доступные для проведения всесторонних исследований, прежде чем инвестировать.

Далее: Как инвестировать в акции по выплате дивидендов

Отказ от ответственности : Информация на этом сайте предоставляется только для обсуждения и не должна толковаться как совет по инвестициям. Ни при каких обстоятельствах эта информация не представляет собой рекомендацию покупать или продавать ценные бумаги.