Может повлиять на инвестиции Изменить мир?

Влияние Инвестирование - это захватывающий, возможно новый способ инвестирования, пытаясь оказать положительное влияние на общество.

Концепция подразумевает попытку создания инвестиций, которые имеют финансовую выгоду, местную выгоду и экологическую или социальную выгоду, а также в то же время. Классическим примером будет финансирование ветряной фермы на Первой нации в Канаде, которая будет иметь финансовые, экологические и местные положительные результаты в одно и то же время.

Говорят, что Impact Investing является, возможно, новым, поскольку другие формы инвестирования в интересах местных сообществ были на месте в течение некоторого времени, такие как работа Фонда Калверта только для одного примера. Фактически, инвестиции в сообщество были финансово превосходящим сектором 2008 года, годом глобального финансового кризиса, в котором утверждается, что Impact Investing можно рассматривать как нечто вроде хеджирования, особенно в те дни, когда каждый традиционный класс активов, по-видимому, имеет полную ценность.

Во всяком случае, как влияет Impact Investing, что это действительно и на что действительно способно?

Организации, которые будут следить за воздействием Инвестирование

Три организации, которые будут смотреть на эту тему:

1) Фонд Рокфеллера, что-то из оригинального чемпиона по этой причине, у которого было событие, в котором эта фраза была сначала отстаивана в 2007 году.

2) JPMorgan, который опубликовал ведущие отчеты по этой области и ее постоянный прогресс и

3) Глобальная сеть инвестирования воздействия (известная чаще всего как GIIN)

Отчет JPMorgan's Eyes on Horizon с 2015 года по-прежнему стоит посмотреть. В докладе было найдено 60 миллиардов долларов инвестиций в поисках воздействия, большинство из которых были доступны для здравоохранения, жилья, финансовых услуг, образования. Только 10 процентов или 6 миллиардов долларов были в энергии, не так много, если вы думаете об этом.

Влияние инвестиционного потенциала для решения социальных проблем

Тем не менее, Impact Investing сохраняет большой потенциал, как минимум, для решения социальных проблем. Пример того, где это работает, несколько хорошо относится к так называемым облигациям социального воздействия, призванным помочь уменьшить рецидивизм.

Партнерство между правительством и инвесторами, например, было поражено, чтобы поделиться общественными выгодами проектов, которые помогают людям оставаться в тюрьме, снижая затраты на общество за счет сокращения числа необходимых тюремных камер. Такие облигации могут дать до 10 процентов и более, создавая идеальный сценарий дивидендов в год возврата, плюс создание положительного общественного результата.

Сделки социального воздействия не были без проблем, так как первая попытка Goldman Sachs была неудачной, но потенциал остается.

Микрофинансирование, небольшие кредиты наиболее нуждающимся, чтобы помочь им начать новые предприятия, также можно рассматривать как форму Impact Investing, как это было в этом отчете JPMorgan, но не все так считают.

Размер инвестиций с воздействием

В этом отчете GIIN за 2016 год было опрошено столько инвесторов, как они могли найти, и 156 респондентов, у которых 77,4 млрд. Активов, влияющих на инвестиции, поэтому область приближается к 100 миллиардам.

Даже 100 миллиардов будет относительно небольшой величиной по сравнению с другими классами активов, такими как гораздо большие площади частного капитала и венчурного капитала, не говоря уже о 70 триллионах акций публично торгуемых компаний.

B Корпорации и благотворительный корпус

Еще один способ перескакивания этих идей будет заключаться в том, чтобы более публичные и частные компании превратились в B Corporations или Benefit Corps.

B Корпорации сертифицированы, чтобы иметь минимальный уровень отношений между сообществом и сотрудниками, а также хорошее управление и быть экологически сознательными. На сегодняшний день к этой сертификации достигло 888 компаний, а некоторые из них - крупные публичные компании, такие как Natura в Бразилии, у которых 88 баллов из 200, где требуется 80 или более баллов для сертификации.

Интересно, что B Corporation перечисляет 55 в качестве медианного балла тех, кто оценил оценку, указав, что многие другие компании изучают, соответствуют ли они критериям, чем те, кто это делает.

Если 10 процентов публичных компаний достигнут такого уровня сертификации, это станет одним из способов достижения значимых масштабов социальных предприятий.

Корпус льгот отличается от B Корпораций тем, что они устанавливают в своих подзаконных актах обязательство возвращать ценность всем заинтересованным сторонам, а не только акционерам, еще одна интересная тенденция следить за дальнейшим прогрессом.

Назад к Natura, основные моменты их оценки включают в себя следующее: «

• Управление: Оценка эффективности включает в себя выполнение социальной или экологической миссии и целей компании, а также обзоры социальных и экологических KPI; годовой отчет, который проверяется третьей стороной.
• Работники: Предоставляет частное дополнительное страхование для штатных сотрудников;> 75% сотрудников участвуют в плане распределения прибыли компании, новые сотрудники получают среднюю сумму обучения в течение 1 недели-1 месяца.
• Сообщество: >> 50% менеджеров - женщины, компания выступает за позитивную реформу на частном, местном и международном уровнях для улучшения экологических стандартов, компания внесла 3% прибыли в общественность образование и инвестиции в сообщества, работает с небольшими поставщиками сообществ и оказывает техническую помощь для улучшения их устойчивой деятельности. Окружающая среда:
• Треки компании и отчеты об экологических аспектах Signif Операции поставщиков, включая использование энергии, водопользование и отходы; Компания изучила выбросы парниковых газов всей своей цепочки операций и поставок и разработала нейтральную углеродную программу со стратегиями улучшения; Компания использует возобновляемые источники энергии, производимые на месте ». См. Их полную оценку с ноября 2014 года. Корпорация B добавила пятый балл для Клиентов с момента проведения этой оценки.
• Natura утверждает, что стремится« стать международным брендом , идентифицированные с сообществом людей, которые привержены построению лучшего мира, основанного на лучших отношениях с самими собой, с другими людьми, с природой, в которой они являются частью, и со всем.Мы более чем способствуем обществу с принятием устойчивых практик, мы хотим содействовать растущему росту осведомленности и поиску решений для более сбалансированного и справедливого будущего с социальной, экономической и экологической перспективой ».

Unilever утверждал, что пытаясь последовать этому примеру еще в 2015 году, что было бы крупным переворотом, но поиск корпорации B не нашел компании, сертифицированной на данный момент. Подразделение Unilever Ben and Jerry's является корпорацией B, но со счетом 101 и было сертифицирована с 2012 года.

Еще одна примечательная корпорация B - это метод, чьи потребительские чистящие средства набрали 132 и содержит четыре полных отчета на веб-сайте B Corporation, начиная с 2007 года.

Метод утверждает, что «управляет своим бизнесом в ориентированных на ценности создание социальной и экологической выгоды в своих продуктах и ​​все, что он делает. Метод основан на зеленой химии, чтобы управлять нашими формулами. Наша команда химиков-составителей (известных как «зеленые повара») находит и развивает передовые применения инновационных материалов, опираясь на умную науку, а не на опасные концентрации обычных химических веществ с неизвестными эффектами. Каждый метод использования материалов оценивается внешней материально-технической фирмой, чтобы обеспечить безопасность для здоровья и окружающей среды ».

Сверху вниз для инвестиционного воздействия?

Еще одна важность прогресса для Impact Investing - это предложения, которые все банки спешат в вышеупомянутый Bank of America, Goldman Sachs и JPMorgan, а также Morgan Stanley.

Некоторые утверждают, что Impact Investing будет отстаиваться меньшими игроками, но казалось бы оптимальным, чтобы победить вниз, вниз по гонке за качественной игрой и пусть лучшие решения выиграют.

BlackRock, крупнейший в мире инвестор, управляющий примерно $ 4,5 трлн, сочетает влияние и устойчивое инвестирование, и между ними могут быть серые области. Менее чем через год после присоединения к BlackRock Дебора Winshel помогал устанавливать стратегии в размере 7,5 млрд. Долл. США в виде инвестиций, включая 6 млрд. Долл. США в области возобновляемых источников энергии.

Другие крупные банки, упомянутые выше, также увидели, что миллиарды долларов нового капитала поступают в течение ряда лет и активно привлекались к работе. В последние десятилетия. этих фирм было очень мало, если бы какой-либо персонал, посвященный этим вопросам.

Это некоторые из признаков прогресса, которого мы добиваемся. Насколько больше капитала необходимо для решения мировых проблем? Многие из них по-прежнему остаются в стороне от современной экономики, будь то через силы глобализации или автоматизации, что делает рост социального бизнеса одной из лучших областей надежды для всех нас.