Что такое трейлинг-стоп-лосс в дневной торговле?

Конечная остановка - это тип стоп-лосса, который объединяет элементы управления рисками и управления сделками. Трейлинг-стопы также известны как остановки защиты прибыли, поскольку они помогают блокировать прибыль от торговли, а также ограничивать сумму, которая будет потеряна, если торговля не сработает. Трейлинг-стопы могут быть настроены для автоматической работы с большинством брокеров / программного обеспечения, или трейлинг-стоп может быть вручную реализован трейдером.

Как работает трейлинг-стоп

Задний стоп первоначально размещается так же, как и обычный стоп-лосс. Например, трейлинг-стоп для длинной сделки будет продаваться и будет размещаться по цене, которая была ниже торговой позиции. Основное различие между регулярным стоп-ловом и трейлинг-стопом заключается в том, что трейлинг-стоп движется по мере продвижения цены. Например, за каждые пять центов, что цена движется, трейлинг-стоп также будет двигаться пять центов. Трейлинг останавливается только в направлении торговли, поэтому, если вы долгое время и цена движется на 10 центов, стоп-лосс также увеличится на 10 центов. Но, если цена начинает падать, стоп-лосс не движется.

Если длинная сделка будет введена в размере 40 долларов США, остановка на десять центов будет стоить 39 долларов США. 90. Если цена затем переместится до 40 долларов. 10, трейлинг-стоп переместился бы до 40 долларов. Если цена продолжалась до 40 долларов. 20, трейлинг-стоп переместился бы до 40 долларов. 10.

Если цена затем вернется к 40 долларам. 15, трейлинг-стоп останется на уровне 40 долларов. 10. Если цена продолжится и достигнет 40 долларов. 10, трейлинг-стоп завершит торговлю в $ 40. 10, защитив десять центов прибыли (за акцию).

Это тот же сценарий для короткой сделки, за исключением того, что мы ожидаем снижения цены, и поэтому трейлинг-стоп-лосс первоначально размещается выше начальной цены.

Если короткая сделка будет введена в размере 20 долларов США с 10-процентным трейлинг-стоп-лоском, если цена будет повышаться до $ 20. 10 мы остановились с потерей в 10 центов. Если цена упадет до 19 долларов. 80, наш стоп-лосс упадет до 19 долларов. 90. Если цена возрастет до 19 долларов. 85, наш стоп-лосс остается там, где он есть. Если цена упадет до 19 долларов. 70, наш стоп-лосс падает до 19 долларов. 80. Если цена возрастет до 19 долларов. 80 или выше, мы остановимся от сделки с прибылью в 20 центов (за акцию).

Как не использовать трейлинг-стоп

Общей ошибкой является установка трейлинг-стопа, слишком близкого к текущей цене. Примером может быть потеря стоп-стопа в один или два цента. Большинство цен на акции всегда вращаются, по крайней мере, на пару центов каждую минуту, поэтому размещение трейлинг-стоп-потерь слишком близко к входу, как правило, приводит к остановке до того, как произойдут какие-либо значимые изменения цен.

Трейлинг-стопы должны размещаться на расстоянии от текущей цены, которую вы не ожидаете достичь, если рынок не изменит свое направление.Например, рынок, который обычно колеблется в пределах 10 центов, пока он все еще движется в одном и том же общем трендовом направлении, нуждался бы в трейлинг-стопе, превышающем десять центов, но не настолько большом, чтобы вся точка трейлинг-стопа была сведена к нулю ,

Как правило, стоп-лосс должен вывести вас из сделки, если есть высокая вероятность изменения цены на вашу сделку и стирание вашей прибыли.

Трейлинг-стопы полезны тем, что они фиксируют прибыль, поскольку цена движется в нашу пользу. Откат в том, что иногда они выталкивают нас из сделки в неподходящее время (цена на самом деле не меняется, а просто немного оттягивается). Альтернативой трейлинг-стоп-лозу должно быть использование целевой прибыли.

Как разместить или переместить стоп-лосс

Большинство брокерских компаний предоставляют трейлинг-стоп-лосс. При размещении стоп-лосса выберите «Trailing Stop» или «Trailing Stop Loss». Укажите, сколько места вы хотите отдать, например, 10 центов, 20 центов, 5 центов и т. Д. Подтвердите заказ, и ваш стоп-лосс теперь будет автоматически перемещаться по мере продвижения цены.

Трейдеры также могут отслеживать свои стоп-лоссы вручную.

Они просто меняют цену их стоп-лосс по мере продвижения цены.

Заключительное слово в трейлинг-стоп-ордерах

Некоторые трейдеры используют трейлинг-стопы с каждой сделкой, которую они делают, а некоторые трейдеры никогда не используют трейлинг-стопы. Выбор ваш. Цели прибыли также являются жизнеспособным выходом и могут использоваться вместо или в сочетании с убытком стоп-стопа. Установите стоп-лосс для автоматического перемещения или вручную отрегулируйте стоп-лосс самостоятельно. Не устанавливайте слишком близкую к записи потерю стоп-стопа, так как это приведет к преждевременному выходу. Цель трейлинг-стоп-лосс - захватить прибыль, поскольку цена движется в нашем направлении, и вывести нас, если цена потенциально изменится.

Обновлено Cory Mitchell, CMT.