Потенциальные ловушки глобального инвестирования через Roth IRA

За последнее десятилетие успехи в технологии позволили купить акции в Лондоне или Токио почти так же легко, как вы можете купить инвестиции на Нью-Йоркской фондовой бирже. Это достаточно сложно при создании портфеля через регулярный брокерский счет, но сложность усугубляется, когда вы имеете дело с налоговыми и нормативными ограничениями пенсионного плана.

Чтобы помочь вам перемещаться по международным водам, вот некоторые вещи, которые вы, возможно, захотите рассмотреть, если вы возьмете глобальный подход к инвестированию в свою Roth IRA.

1. Обратите внимание на ставки удержания налога на дивиденды и двойные классы акций, поскольку некоторые из них будут выплачивать более высокие дивиденды вашему Roth IRA

Многие крупные международные компании поддерживают двойные списки в разных странах. Это позволяет глобальным инвесторам выбирать тот, который наиболее выгоден для своих конкретных налоговых требований, потому что некоторые страны удерживают 0% в дивидендных налогах иностранным инвесторам (например, Соединенное Королевство), а некоторые удерживают значительно больше (например, 30% во Франции) ,

Прекрасным примером является гигантский нефтяной и газовый гигант Royal Dutch Shell. У компании есть два класса акций - акции класса A и акции класса B. Фактические особенности сложны и связаны с международными договорами об избежании двойного налогообложения, но суть в том, что если вы являетесь американским гражданином, вы, вероятно, будете делать гораздо лучше, владея акциями класса B, поскольку дивидендные налоги не будут удержаны, что приведет к значительно более высоким дивидендам доходность.

Чтобы дать конкретные номера, основанные на торговых ценах, когда я изначально опубликовал эту статью в 2012 году, 100 000 долларов США Roth IRA полностью инвестировали в акции Royal Class of Shell класса A, получившие $ 4, 700 в денежном дивиденде в год. Те же $ 100 000 Roth IRA, инвестированные в Royal Dutch Shell Class B, будут получать $ 5,300 в виде дивидендов в день.

Это дополнительный 12. 77% -ный возврат наличности за то, что он фактически составляет то же самое. В течение нескольких десятилетий, когда дивиденды были реинвестированы, чистая разница в богатстве между акционерами класса А и класса B, которые держали свои акции через Roth IRA, будет расти на многократные до тех пор, пока у акционера класса B не будет во много раз больше инвестиций Акционер класса А.

Если, напротив, вы хотели купить акции Total, SA, французского нефтяного гиганта, то же 100 000 долларов США принесло бы 5 000 долларов в виде дивидендов, но французское правительство приняло бы 1 500 долларов США от этого и отправил вашему Roth IRA оставшиеся 3 500 долларов США. Если у вас есть акции, хранящиеся на брокерском счете, вы можете подать иностранный налоговый кредит в IRS и вернуть большую часть этих денег.Если бы акции были в вашем Roth IRA, вам не повезло бы. Это снижает дивидендную доходность Total с 5.00% до 3.50% и делает ее менее менее привлекательной, чем компания Royal Dutch Shell Class B или ConocoPhillips. В расчет вашей внутренней стоимости должна быть включена какая-то форма налоговой корректировки, поскольку каждая страна позволяет вам сохранить разную прибыль, в зависимости от типа учетной записи, в которой вы держали свою долю владения. 2. Понимайте, что валютные колебания могут сделать ваш Roth IRA намного более изменчивым, чем запасы основных бизнес-компаний. Представьте, что это начало января 2008 года. У вас есть 100 000 долларов, сидящих в Roth IRA. Вы решили купить акции Nintendo. Вы конвертируете все доллары в свою IRA Roth в японскую иену, в результате чего ¥ 11, 415, 000. Вы можете купить 200 акций за 57 575 долларов за акцию. Вы сидите сложа руки и ничего не делаете для своих акций Nintendo. В 2008 году вы собрали дивиденды в размере 252 000 долларов США, в 2009 году вы собрали ¥ 288 000 в виде дивидендов, в 2010 году вы собрали дивиденды в размере 186 000 долларов США, в 2011 году вы собрали дивиденды в размере 90 000 долларов США, а в 2012 году вы собрал ¥ 20 000 в виде дивидендов.

Таким образом, ваша IRA Roth собрала 836 000 фунтов стерлингов в виде дивидендов перед налогами за те годы, когда вы держали акции. Когда я изначально опубликовал эту статью в декабре 2012 года, Nintendo торговал за 9, 070 за акцию, давая общую сумму в размере ¥ 1 814 000 плюс дивиденды для общей суммы ¥ 2, 650 000.

Это означает, что для терпеливого ожидания почти шесть лет вы

потеряли

¥ 8, 765, 000 или 76. 78% ваших начальных инвестиций. Вы хотите вымыть руки за всю сделку, чтобы продать акции и посмотреть на ¥ 2, 650 000, сидя в вашей Roth IRA. Вы называете своего брокера и переводите его обратно в доллары США и оказываетесь с 30 $, 789. Во-первых, это не имеет смысла. Вы потеряли 76. 78% ваших инвестиций, но здесь у вас только 69. 21% потери. Откуда возникли другие 7 57%, компенсирующие некоторые из ваших красных чернил? Это связано с курсами пересчета валют. Соединенные Штаты столкнулись с огромным дефицитом и видели, что его доллар теряет стоимость по сравнению с иеной. В 2012 году вы могли купить больше долларов за каждую иену, чем в 2008 году. Эта ситуация может работать и по-другому. В неправильных обстоятельствах вы могли бы иметь инвестиции, которые ценились в стоимости в местной валюте, но когда вы переводили ее обратно в Соединенные Штаты, это привело к потере. Чтобы защитить вас от этого, вы можете заплатить комиссию за хеджирование своего валютного риска или вы можете сохранить деньги в местной валюте и фактически отправиться в эту страну, чтобы потратить деньги. Если у вас, например, был дом отдыха в Токио, валютные курсы не имели бы для вас значения, потому что вы могли бы жить, есть и делать покупки, используя свою иену.

3. Поймите, что геополитические риски могут повредить вашим инвестициям Roth IRA

Прошло много времени с того, что мировая война разразилась и поглотила планету.Когда это произойдет, все ставки прекратятся, потому что военные определенной страны, скорее всего, национализируют некоторые активы ради безопасности. Представьте, что у вас были значительные инвестиции в автомобильную компанию в Китае. Если Соединенные Штаты начнут войну с Китаем, китайское правительство, скорее всего, отправится на завод, изменит название бизнеса и выдает новые акции местным инвесторам. Теперь у вас нет собственности. Это произошло в прошлом, и это, безусловно, повторится в будущем. Это было распространено в Европе во время Первой мировой войны и II, когда инвесторы увидели, что их портфельные портфельные портфели испаряются в одночасье, когда различные фракции выравниваются друг с другом. Это не означает, что международные инвестиции в Roth IRA не стоят того. Это просто означает, что вам нужно обратить внимание на мир.

4. Когда вы выбираете глобальные инвестиции для вашей IRA Roth, реализуйте разные страны в разных правилах бухгалтерского учета

Правила учета для Мексики не такие, как в Соединенных Штатах. Правила бухгалтерского учета в Соединенных Штатах не такие, как в Южной Корее. Если вы делаете глобальные инвестиции через свою Roth IRA, вам нужно знать, как анализировать номера, чтобы вы не проснулись, чтобы обнаружить, что вы совершили ужасную ошибку.

Чтобы дать вам пример в реальном мире: в Мексике баланс, отчет о прибылях и убытках и отчет о движении денежных средств корректируются с учетом прошлых темпов инфляции из-за высокой инфляции, которую понесла экономика. Это позволяет инвесторам получить представление о том, что происходит с предприятием, сдерживая влияние валюты. Это намного превосходящий метод, чем тот, который используется в Соединенных Штатах, где компания может показывать 4% «прироста» прибыли, когда инфляция также составляла 4% в данном году.