Сколько у вас есть взаимных фондов?

Вопрос, который меня часто спрашивают, в каком количестве взаимных фондов лучше всего подходит для целей диверсификации? Когда я даю ответ на два слова, «это зависит», я не часто получаю улыбку удовлетворения в ответ.

Поэтому я подумал, что было бы полезно написать эту статью о лучших методах диверсификации, особенно в отношении количества взаимных фондов для покупки, которые будут диверсифицированы.

Что такое диверсификация и что это не значит

Мудрая мудрость во фразе «не кладите все яйца в одну корзину» помогает описать суть диверсификации, потому что она просто иллюстрирует необходимость распространения вашего риска на несколько областей.

Иными словами, если вы вкладываете все свои деньги в одну инвестицию, вы, вероятно, не диверсифицированы.

Но здесь инвесторы часто совершают свои самые большие ошибки с диверсификацией: они думают, что покупают, распределяя свои деньги между несколькими разными паевыми фондами, которые их диверсифицируют. Что делать, если вы кладете яйца в разные корзины, но все корзины почти одинаковы? Это не диверсифицировано!

Для более конкретного примера предположим, что вы распределяете свои сбережения одинаково на четыре разных взаимных фонда, где каждый владеет 25% ваших инвестиционных активов. Каждый фонд имеет другое название и, следовательно, имеет разные цели. Скажем, один из них - фонд роста, другой - фонд роста и дохода, третий - индексный фонд S & P 500, а четвертый - международный фонд. Возможно, что первые три фонда почти идентичны, а четвертый - во многих из тех же холдингов, что и первые три.

Этот общий сценарий плохой диверсификации повторяется чаще, чем вы думаете, потому что это было рассказано миллионам людей, как я ясно проиллюстрирую в другой статье, которую я написал: «Почему Дэйв Рэмси ошибается в взаимных фондах , В то время как каждый из четырех типов фонда Дейв «рекомендует» своим последователям не совсем идентичен, они слишком похожи, чтобы обеспечить диверсификацию, необходимую для распространения риска, или успешно «положить яйца в разные корзины». > Избегайте «перекрытия» фонда

Хотя у вас может быть несколько разных фондов в вашем портфеле, проблема, когда некоторые из них имеют слишком много общего, иллюстрируется инвестиционным сроком, перекрывается. Чтобы избежать совпадений с взаимными фондами, убедитесь, что ваши фондовые запасы действительно из разных категорий фондов.

Например, простое распределение четырех фондов, которое диверсифицировано, может включать в себя один фондовый фонд большой капитализации, один фонд акций с малой капитализацией, один иностранный фонд акций и один фонд облигаций. Каждая из них, вероятно, будет иметь совершенно разные ценные бумаги по сравнению с каждым из других фондов. И обратите внимание, что я перечислил «зарубежный запас», а не «международный» запас.Иностранный фонд акций, как правило, инвестирует от 80% до 100% своих активов в акции компаний за пределами США, тогда как международный фондовый фонд может иметь 50% или меньше своих запасов в иностранных акциях, а остальная часть - в американских акциях.

Если вы хотите быть уверены, что получаете нужные вам инвестиции, хорошая идея - использовать фонды индекса. Например, фонд иностранных фондовых индексов, например

Vanguard European Stock Index (VEURX) , инвестирует только в европейские акции, а не в акции США. Идеальное количество средств для удерживания

Хотя можно инвестировать только в один фонд и быть диверсифицированным, вам потребуется не менее двух, но, вероятно, не более 10, чтобы быть надлежащим образом диверсифицированным.

Если вы инвестируете всего два, вы можете выбрать фондовый индексный фонд и фондовый индексный фонд и добиться подходящей диверсификации.

Поэтому мы заканчиваем там, где мы начали: сколько взаимных фондов лучше? Это зависит …

См. Также: Как построить портфолио паевых фондов