Глобальная устойчивая энергетика для вашего портфеля

Ожидается, что рынок устойчивой энергетики вырастет на 7,5% среднегодовых темпов роста в ближайшие годы, превысив 1 трлн. Долл. США, что будет обусловлено ростом мировой экономики, большим стимулом для возобновляемых источников энергии и более высокая конкурентоспособность затрат с течением времени.

В этой статье мы рассмотрим, как глобальная устойчивая энергия может играть роль в диверсифицированном международном портфеле.

Перспективы устойчивой энергетики

Ожидается, что мировая экономика в ближайшие 20 лет почти удвоится с 3,0-процентным средним годовым темпом роста, согласно прогнозу BP-2017 Energy Outlook, который обеспечит 30-процентное увеличение спроса на энергию в течение прогнозируемого периода.

Сырая нефть может быть самым большим источником первичной энергии из-за значительного спроса на автомобиль, но только две первичные энергии, которые, как ожидается, будут иметь долю на рынке в течение следующих 20 лет, - это газ и устойчивая энергия. Ожидается, что устойчивая энергия, включая ветровые, солнечные, геотермальные, биомассы и биотоплива, будет расти на 7,1% в год, чтобы превысить ядерную и гидроэлектрическую мощность примерно на 10% от общего потребления первичной энергии к 2035 году.

Ожидается, что Европейский союз продолжит путь к устойчивой энергетике с наибольшей поддержкой солнечной и других возобновляемых источников энергии, но Китай станет крупнейшим источником роста, добавив больше энергии, чем ЕС и США. вместе взятые. Ожидается, что этот рост будет обусловлен повышением конкурентоспособности как солнечной, так и ветровой энергии по сравнению с обычным источником энергии, таким как сырая нефть, уголь и даже более чистая газовая мощь.

В долларовом выражении проекты Occams Research, согласно которым глобальная устойчивая энергетическая промышленность будет расти с 7,5% в год, составят ежегодный темп роста до 1 доллара США. 02 трлн к 2022 году.

Явный размер рынка и непревзойденные темпы роста делают его важным дополнением к портфелям международных инвесторов.

Инвестирование в устойчивую энергетику

Большинство инвесторов уже имеют некоторое влияние на возобновляемые источники энергии в своих портфелях. В конце концов, большинство международных биржевых фондов (ETFs) и паевых инвестиционных фондов взвешены по рыночной капитализации, и рынок уже приближается к 1 триллиону долларов.

Но есть много причин, по которым инвесторы могут захотеть увеличить воздействие устойчивой энергии в своих портфелях, таких как директивы ESG (экологические, социальные, управленческие) или для большей альфы.

Хорошей новостью является то, что существует множество простых способов инвестировать в устойчивую энергию через ETF и взаимные фонды, ориентированные на сектор по всему миру.

ETFs с устойчивой энергетикой

• Guggenheim Solar ETF (TAN): фонд, ориентированный на солнечную энергию, с 36-процентным воздействием на Северную Америку, 24-процентное воздействие на Европу и 24-процентное воздействие на Азию.
• iShares Global Clean Energy ETF (ICLN): диверсифицированный фонд с 25-процентным воздействием на Азиатско-Тихоокеанский регион, 24-процентное воздействие на Северную Америку и 16-процентное воздействие на Азию.
• First Trust ISE Global Wind Energy Index Fund (FAN): фонд, ориентированный на ветер, с 69-процентным воздействием на Европу, 12-процентное воздействие на Азиатско-Тихоокеанский регион и 11-процентное воздействие на Северную Америку.
• VanEck Vectors Глобальная альтернативная энергия ETF (GEX): диверсифицированный фонд с 53-процентным воздействием на Северную Америку, 30-процентное воздействие на Европу и 6-процентное воздействие на Азию.
• PowerShares Global Clean Energy Portfolio ETF (PBD): диверсифицированный фонд с 33-процентным воздействием на Европу, 31 процентное воздействие на Северную Америку и 18-процентное воздействие на Азию.

Устойчивые энергетические взаимные фонды

• Альтернативная энергетика Гиннеса Аткинсона (GAAEX): недиверсифицированный фонд, который инвестирует как в отечественные, так и зарубежные компании в альтернативный энергетический сектор.
• Waddell & Reed Energy (WEGAX): диверсифицированный фонд, который инвестирует как в обычную, так и в альтернативную энергию с акцентом на доходность.
• Альтернативная энергия извне (ALTEX): небольшой фонд, который инвестирует в производство альтернативной энергии или технологии, включая такие имена, как Solar City.

Важные соображения

Глобальная устойчивая энергия может быть быстрорастущей отраслью, которая имеет хорошие перспективы для будущего, но есть много факторов риска, которые должны учитывать международные инвесторы.

Например, средняя стоимость солнечных панелей упала почти на 50 процентов за пятилетний период, предшествующий 2015 году, согласно цене Solar.

Китай был ответственен за значительное снижение цен на фотогальваническую панель после того, как в США и Э. У. был накоплен значительный урожай и демпинговый продукт, однако снижение платы также снизилось из-за увеличения размера системы и эффективности модуля. Эта динамика привела к проблемам для солнечной промышленности.

Большинство проектов в области устойчивой энергетики также продолжают полагаться на государственную поддержку посредством налоговых кредитов, грантов и других финансовых мер. В некоторых случаях эти меры могут быть уменьшены или устранены, что приводит к относительно высокому уровню политического риска по сравнению с другими секторами.

Например, президент Дональд Трамп критиковал устойчивую энергию и поддерживал традиционные источники первичной энергии, такие как уголь. Эти настроения могут привести к стимулам для конкурирующих форм энергии или к уменьшению стимулов для устойчивых энергий.

Практический результат

Ожидается, что рынок устойчивой энергетики вырастет на 7% в 5% в год, а в ближайшие годы превысит 1 трлн. Долл. США, что будет обусловлено ростом мировой экономики, увеличением стимулов для возобновляемых источников энергии и более экономичной с течением времени. Международные инвесторы, возможно, захотят рассмотреть вопрос о диверсификации в пространстве, чтобы использовать эти тенденции, используя любое количество ETF или взаимных фондов, ориентированных на сектор.