Что такое FIRREA: история и использование сегодня

Определение: FIRREA - это Закон о реформе, восстановлении и принуждении финансовых учреждений. Это позволяет Министерству юстиции предъявлять иск за гражданские санкции за нарушения одного из 14 уголовных статутов. К ним относятся мошенничество с банками, ложные заявления, мошенничество с почтой и мошенничество с проводами, которые влияют на финансовые институты, финансируемые из федерального бюджета. Министерство юстиции может запросить штрафы, равные общей прибыли или убыткам в результате мошенничества.

(Источник: Andrew W. Schilling, «США, использующие повестку в 1989 году, как новый инструмент для финансовых компаний-тестировщиков», Reuters , 3 января 2013 г.)

FIRREA и сберегательный и кредитный кризис

Конгресс принял FIRREA 9 августа 1989 года, чтобы ответить на кризис сбережений и займов. Он предоставил 50 миллиардов долларов, чтобы закрыть несостоявшиеся банки и остановить дальнейшие потери. Он создал новое правительственное агентство под названием «Резолюция Trust Corporation» (RTC) для перепродажи активов S & L, в основном недвижимости, и использовать вырученные средства для возврата вкладчиков.

Почему для принятия этого банковского кризиса потребовался буквальный акт Конгресса? Более половины банков сбережений и займов страны терпели неудачу. Федеральная корпорация по сбережениям и кредитам (FSLIC) потратила 20 миллиардов долларов на страхование вкладчиков несостоявшихся банков. Это обанкротило его. Без FIRREA вкладчики в банкротстве S & Ls просто потеряли бы свои деньги.

FIRREA также изменила правила сбережений и займов, чтобы предотвратить дальнейшие необоснованные инвестиции и мошенничество.

(Источник: «Сберегательный и кредитный кризис и его отношения к банковскому делу», FDIC )

Как используется FIRREA сегодня

FIRREA теперь полезный инструмент для Департамента юстиции в исследовании некачественных банковских кредитов сегодня. Это потому, что статья 951 дает прокурорам возможность продемонстрировать бремя доказывания, необходимое для гражданских дел, а не преступных.

Это означает, что им нужно показать «преобладание доказательств» вместо «вне разумных сомнений».

Департамент юстиции успешно использовал FIRREA для преследования банков, которые выпустили рынок жилья в преддверии финансового кризиса , Шесть крупнейших банков заплатили штрафы в размере 108 млрд. Долл. США. Им также пришлось выкупить десятки миллиардов плохих ипотечных ценных бумаг, проданных инвесторам на вторичном рынке. FIRREA также использовалась для судебного преследования рейтингового агентства Standard & Poors за то, что эти плохие кредиты были безопасными инвестициями.

FIRREA позволяет правительству предъявлять любые документы, которые он пожелает, и вызывать свидетелей, в том числе лицо, находящееся под следствием. Свидетельства, собранные по гражданским делам FIRREA, могут быть использованы в любом последующем уголовном деле. Правительство может также расследовать всех, кто может нанести ущерб банку, застрахованному на федеральном уровне, включая сам банк. (Источник: Питер Дж. Хеннинг, «США находят свежее использование для редко используемого статута в субстандартном случае», Dealworld NYT , 11 августа 2014 года)

В 2014 году федеральные и государственные обвинители пошли после субстандартного кредитования автокредиты.Подпрограммы были выданы GM Financial и Santander Consumer, запрашивающие документы, связанные с нарушениями FIRREA. Эти и другие банки могут выдавать автокредиты заемщикам, которые недавно подали заявление о банкротстве, в противном случае имели плохой кредит или были для автомобилей, которые были явно «лимонами». (Источник: Джон Карни, «Опасные огни мигают для автокредитователей», Wall Street Journal , 11 февраля 2015 г.)