Стоп-лосс-ордера - как разместить стоп-лосс

Операции с остановкой (также называемые стоп-лоссами или стопами) используются для выхода из сделки, если торговля начинает терять деньги (то есть, если рынок движется против торговли). Независимо от того, что вам могут сказать другие трейдеры, стоп-приказы о потерях следует использовать с каждой сделкой без исключения. Исключения, которые часто даются за неиспользование ордеров стоп-лосс (например, таргетинг на остановки другими трейдерами или снижение прибыли при использовании остановок), могут быть преодолены путем размещения ордеров стоп-лосс по менее очевидным ценам (то есть не там, где все остальные остановки ).

Остановки стоп-лосса используются как в качестве регулярных выходов, так и в качестве аварийных выходов (то есть остановка сбоя), но следующие предложения основаны на использовании ордера стоп-лосса в качестве обычного выхода.

Правильное размещение ордера Stop Loss

Существует два разных метода для правильного размещения ордеров стоп-лосс. Один метод более подходит для дискреционных трейдеров, тогда как другой метод более подходит для системных трейдеров. Поэтому метод, который вы используете для размещения заказов на стоп-лосс, должен основываться на типе трейдера, которым вы являетесь. Если вы еще не знаете, какой тип трейдера вы используете, моя дискреционная или системная торговая статья объяснит разницу и поможет вам решить.

Метод дискреционной торговли заключается в том, чтобы разместить ваш стоп-лосс по цене, по которой вы не ожидаете, что рынок будет торговать. Другими словами, вы бы поставили свой ордер на стоп-лосс по цене, которая, если бы она торговалась, изменила бы ваше мнение о направлении рынка.

Идея этого метода размещения ордера стоп-лосс заключается в том, что если рынок достигнет вашей цены стоп-лосса, вы больше не захотите быть в вашей сделке, поэтому стоп-лосс приведет к выходу из вашей сделки.

Метод системной торговли заключается в том, чтобы разместить ваш заказ стоп-лосса на основе риска вашей торговой системы для вознаграждения и выигрыша в отношении потерь.

Другими словами, если риск вашей торговой системы вознаградить и выиграть в отношении потерь, укажите, что оптимальная дистанция стоп-лосс составляет 10 тиков за вашей ценой входа, тогда ваш стоп-лосс должен быть размещен на 10 тиков за вашей ценой за вход. Этот метод основан на математических расчетах, и в решении о том, где разместить ваш заказ стоп-лосса, нет никакого усмотрения.

Существует альтернативная версия метода системной торговли размещения стоп-лосса, который использует индикаторы. Если во время тестирования вашей торговой системы вы определили, что конкретная модель индикатора обеспечила оптимальный торговый выход, вы поставили бы свой стоп-лосс на основе шаблона индикатора вместо риска вознаграждения и выигрыша в отношении потерь.

Неправильное размещение ордера Stop Loss

Существует множество способов ошибочного размещения ордера стоп-лосс (и трейдеры, вероятно, каждый день появляются новые), однако некоторые способы чаще используются, чем другие.

Опорные стоп-ордеры на основе процентных ставок - это стопы, на которые помещен фиксированный процент за начальную цену. Например, если длинная сделка вводится на отметке 1, 250, стоп-лосс 2% будет размещен на отметке 1 225 (на 25 пунктов ниже начальной цены). Процент, который используется, может основываться на цене входа, стоимости сделки (то есть цене, умноженной на количество акций) или цели сделки.

Независимо от того, какой расчет используется, процентные стоп-приказы на основе процентных ставок не основаны на рыночной динамике каким-либо образом, поэтому неудивительно, что они не являются эффективным методом размещения ордеров стоп-лосс.

Случайные заказы стоп-ордера на цены - это остановки, которые размещаются по произвольной цене. Случайные ценовые стоп-ордера иногда используются в попытке разместить стоп-лосс-заказы, менее очевидные цены. Однако люди не эффективны при выборе случайных чисел, поэтому эти предположительно случайные числа часто не являются случайными вообще (например, трейдер, который бессознательно всегда выбирает круглые числа). Как и в случае процентных остановок, случайные ценовые остановки не основаны на динамике рынка. Кроме того, случайные ценовые стоп-ордера не могут быть проверены, поэтому нет способа узнать, размещены ли они по выгодной цене или нет.

Как разместить свои ордера Stop Loss

Если вы являетесь дискреционным трейдером, вам нужно подумать о том, почему вы размещаете свой заказ на стоп-лосс по определенной цене, и если вы не знаете, почему тогда это не хорошая стоп-лосс. Дискреционные ордера на стоп-лосс должны основываться на динамике рынка, иначе они не будут эффективны в защите вашего торгового капитала (что является точкой порядка стоп-лосса).

Если вы являетесь системным трейдером, вам нужно получить результаты тестирования, которые точно определяют, где должны быть размещены ваши ордера на стоп-лосс, а затем точно следовать результатам. Если у вас либо нет результатов теста, либо вы не выполняете результаты, то вы добавляете ненужный риск в свою торговлю, что противоположно тому, что должно делать стоп-лосс.