, Как много вы можете отказаться от своих пенсионных счетов

С 1994 года, когда Уильям П. Бенген опубликовал свои исследования, показывающие, что пенсионер может вывести примерно 4% своего пенсионного портфеля, ежегодно корректировать его для инфляции и по-прежнему быть уверенным, чтобы пережить свои деньги, Правило 4% стало одним из отраслевых стандартов в качестве безопасного выхода на пенсию. Но, как и любое другое эмпирическое правило, некоторые проблемы представлены, когда руководство внимательно рассматривается.

Давайте взглянем на некоторые из текущих соображений относительно безопасного изъятия средств для выхода на пенсию.

Ставки безопасного снятия: больше, чем правило большого пальца?

Поскольку Майкл Киттес поделился с сообществом финансовых консультантов в Решение парадокса - безопасна ли ставка снятия средств с избытком? (май 2008 г.), сценарий, в котором две пары с идентичными портфелями удаляются на год друг от друга, могут привести к неожиданным и несколько нелогичным результатам в зависимости от того, что происходит на рынке в соответствующие годы, когда пары уходят на пенсию. Если рынок должен был значительно увеличиться или существенно снизиться в течение года, когда одна пара уходит в отставку, а другая нет, каждая пара, скорее всего, будет информирована о довольно разных размерах безопасного вывода на оставшуюся жизнь в соответствии с правилом 4%, введенным Бенгеном, даже если сравнительно, рекомендуемые суммы вывода противоречивы. Это происходит, несмотря на тот же стартовый портфель.

Согласно правилу 4%, только время их выхода на пенсию и значение учетной записи пары во время выхода на пенсию диктуют резкую разницу в предлагаемом устойчивом уровне жизни. Без каких-либо других соображений, правило 4% просто не дает жесткого и быстрого ответа на устойчивый уровень выхода на пенсию.

Это лишь отправная точка. Рассмотрим пару, например, которые ушли в отставку перед медвежьим рынком финансового кризиса 2008 года. Согласно правилу 4%, они должны разумно иметь возможность снимать ту же сумму, которую они удалили годом ранее, с учетом инфляции. Но является ли количество вывода еще устойчивым после того, как в 2008 году их портфель занял свой портфель? На вопрос просто не отвечает только правило 4%.

Итак, что такое безопасная сумма вывода на пенсию?

Нет надежного безопасного решения проблемы безопасного изъятия. Каждое предложение имеет либо риск, что вы слишком много тратите слишком быстро, либо заканчиваетесь, или что вы тратите слишком мало и, в конце жизни, разочаровываетесь, вы не тратите больше времени на пенсию. Мое предложение состоит в том, чтобы использовать правило 4% в качестве отправной точки, помня о некоторых ключевых факторах, которые могут помочь вам потратить больше или меньше в любом конкретном году в течение вашего выхода на пенсию, например:

• Ваше здоровье может снизиться как вы становитесь старше. Рассмотрите возможность потратить больше в начале выхода на пенсию по таким предметам, как путешествия и отпуск, зная, что ваш бюджет путешествия на раннем этапе выхода на пенсию может очень быстро перераспределиться в бюджет вашего медицинского обслуживания позже на пенсию.
• На рынке может произойти серьезный спад вскоре после выхода на пенсию. Если это случится с вами, как это случилось с пенсионерами незадолго до 2008 года, подумайте о том, чтобы вернуть свои расходы в ранние годы, чтобы дать вашим инвестициям возможность вернуться, а не осознать свою потерю, продавая ее в относительно низкой точке.
• Вы можете пережить свое ожидание. Сегодня многие пенсионеры живут хорошо в свои девяностые годы, а другие должны взять на себя дополнительные расходы на длительную жизнь вместе с другими бюджетными убийцами, такими как долгосрочный уход. Чтобы хеджировать риск отчуждения ваших активов, рассмотрите возможность борьбы с возможностью покупки немедленного аннуитета или аннуитета на долговечность, чтобы убедиться, что вы охвачены. Страхование долгосрочного ухода также стоит рассмотреть.

Ставки выхода на пенсию не являются обязательными.

Даже с этой ограниченной информацией вы можете увидеть, почему практически невозможно дать точное руководство о том, сколько вы можете позволить себе потратить в течение данного года во время выхода на пенсию.

Слишком много неизвестных переменных. Тем не менее, поскольку люди жаждут упрощения от все более сложной концепции выхода на пенсию, правила могут быть полезными. Лично я буду стремиться начинать с 4% в один день, зная, что существует множество переменных, многие из которых я не могу контролировать, что может изменить мое конечное соотношение расходов из года в год. Переоценка моего портфеля и бюджета просто будет частью уравнения каждый год.

Итог

Определение безопасного пенсионного дохода, основанного на стоимости вашего портфеля, не так просто, как ставка одного изъятия. Но тщательный мониторинг вашего портфеля и расходов, возможно, с компетентным финансовым консультантом на вашей стороне, может дать вам уверенность в том, что вы сможете комфортно потратить на предметы, которые вы действительно хотите, с учетом времени, которое имеет смысл, учитывая ваши общие цели для выхода на пенсию. Возможно, наиболее важной стратегией планирования дохода на пенсию является создание плана, прежде чем вы начнете использовать свои пенсионные инвестиции.