Как определяются процентные ставки

Процентные ставки определяются тремя силами. Первый - это Федеральная резервная система, которая устанавливает ставку по поданным фондам. Это влияет на краткосрочные и переменные процентные ставки. Второй - спрос инвесторов на облигации и облигации Казначейства США. Это влияет на долгосрочные и фиксированные процентные ставки. Третья сила - банковская индустрия. Они предлагают кредиты и ипотечные кредиты, которые могут изменять процентные ставки в зависимости от потребностей бизнеса.

Например, банк может повысить процентные ставки на кредитной карте, если вы пропустите платеж.

Как ФРС влияет на краткосрочные процентные ставки

ЛИБОР: Это банки ставок, которые взимают друг с другом за кредиты овернайт, чтобы соответствовать резервным требованиям ФРС. Это аббревиатура ставки лондонского InterBank. Как правило, это всего лишь несколько десятых пункта выше, чем ставка ФРС.

Prime Rate: какие банки взимают с своих лучших клиентов. Это обычно выше ставки ФРС, но на несколько пунктов ниже средней переменной процентной ставки. Процентные ставки влияют на экономику медленно. Когда Федеральный резерв изменяет ставку фондов ФРС, для изменения эффекта просачиваться на протяжении всей экономики может занять 12-18 месяцев. По мере роста ставок банки медленно окупают меньше, а предприятия постепенно откладывают расширение. Точно так же потребители постепенно понимают, что они не так богаты, как раньше, и откладывают покупки.

Однако аналитики фондового рынка и трейдеры внимательно следят за ежемесячными встречами FOMC.

A. 25 пунктов снижение по курсу сразу же отправляет рынок в лику, потому что знает, что будет стимулировать экономику. С другой стороны, a. 25 Увеличение в скорости может отправить рынок вниз, так как он ожидает медленного роста. Аналитики порывают каждое слово, произнесенное кем-либо в ФРС, чтобы попытаться понять, что сделает ФРС.

Различные типы процентных ставок зависят от разных сил. Переменные процентные ставки - это то, что говорит название, они меняются в течение всего срока кредита. Подробнее см., Как точно повышается или понижает ставку ФРС ФРС?

Как казначейские инвесторы влияют на долгосрочные ставки

Ставки по долгосрочным кредитам, таким как 15-летняя и 30-летняя фиксированная процентная ставка по ипотечным кредитам, фиксируются на срок кредита 15 или 30 лет. То же самое можно сказать и о процентных ставках по невозобновляемому кредиту. Это, как правило, потребительские кредиты для автомобилей, образование и крупные потребительские покупки, такие как мебель. Эти процентные ставки выше, чем основной, но ниже, чем возобновляемый кредит. Поскольку эти кредиты, как правило, один, три, пять или десять лет, они варьируются вместе с доходностью по годовым, пятилетним и десятилетним казначейским облигациям.

Эти процентные ставки не соответствуют ставке поданных средств. Вместо этого они следуют доходности 10 или 30-летних казначейских облигаций.

Они выставлены на аукцион Министерством финансов США по наивысшей цене. Выходы отвечают рыночному спросу. Если есть большой спрос на эти ноты, то урожайность может быть низкой. Если спрос невелик, то доходность должна быть высокой для привлечения инвесторов.

Как банки влияют на другие виды процентных ставок

До бум жилищного строительства в начале 2000-х годов они варьировались вместе с ставкой по фондам. Это целевая процентная ставка, непосредственно контролируемая тем, что с ускорением жилищного бума новые типы кредитов с переменной процентной ставкой были созданы. Некоторые меняли тарифы в соответствии с графиком. Первый год составлял 1 процент или 2 процента, затем курс подскочил во второй или третий год. Многие люди планировали продать свой дом до того, как процентная ставка подскочила, но некоторые были пойманы, когда цены на жилье начали падать в 2006 году.

Еще хуже был кредит с процентами. Заемщики только выплатили проценты и никогда не уменьшали принципала. Худшим был отрицательный кредит с амортизацией. Ежемесячный платеж был меньше необходимого для погашения процентов. Вместо этого основная сумма по этому кредиту фактически увеличивалась каждый месяц.

Ставка кредитной карты: обычно это самая высокая процентная ставка для всех. Это связано с тем, что кредитные карты требуют много обслуживания, поскольку они являются частью категории возобновляемых кредитов. Эти процентные ставки обычно на несколько пунктов выше, чем ставка LIBOR.

Почему важны процентные ставки

Процентные ставки контролируют поток денег в экономике. Высокие процентные ставки обуславливают инфляцию, но также замедляют экономику. Низкие процентные ставки стимулируют экономику, но могут привести к инфляции. Поэтому вам нужно знать не только о том, растут или уменьшаются ставки, но и о других экономических показателях.

• Если процентные ставки растут, а индекс потребительских цен уменьшается, это означает, что экономика не перегревается, что хорошо.
• Но если ставки растут, а валовой внутренний продукт уменьшается, экономика слишком сильно замедляется, что может привести к рецессии.
• Если ставки снижаются, а ВВП растет, экономика ускоряется, и это хорошо.
• Но, если ставки снижаются и индекс потребительских цен растет, экономика движется к инфляции.

Как процентные ставки влияют на экономику США.

Рецессия 2008 года была фактически предсказана кривой перевернутой доходности. Это когда долгосрочные ставки казначейских облигаций ниже краткосрочных. Выручка казначейства достигла 200-летнего минимума 1. 442 процента. С тех пор доходность 10-летнего казначейства выросла более чем на 2 процента.

Как процентные ставки влияют на вас

Самые прямые процентные ставки влияют на вашу ипотеку. Если процентные ставки относительно высоки, ваши платежи по кредиту будут больше. Если вы покупаете дом, это означает, что вы можете позволить себе дешевый дом. Даже если вы не находитесь на рынке, ваша домашняя стоимость не будет расти и даже может снизиться во время высоких процентных ставок.

С другой стороны, высокие процентные ставки обуздают инфляцию.Это означает, что цена на другие товары, такие как еда и бензин, будет оставаться низкой, и ваша зарплата будет идти дальше. Если бы вы были достаточно умны, чтобы заблокировать кредит с фиксированной процентной ставкой по низкой ставке, ваш доход увеличится еще больше.

Если процентные ставки слишком высоки слишком долго, это вызывает рецессию, которая создает увольнения по мере замедления бизнеса. Если вы находитесь в циклической промышленности или в уязвимой позиции, вас могут уволить.