Типы инвестиций Новые инвесторы должны избегать

Если вы новичок в мире инвестиций - возможно, вы только что закончили медицинскую школу или, может быть, пришли в наследство от некоторых более старых родственников, - есть несколько категорий инвестиций, которые вам следует избегать до тех пор, пока у вас есть гораздо лучшее мастерство финансов, бухгалтерского учета и бизнеса в целом. Без опыта и изощренности, чтобы иметь возможность разбирать добро от плохих и уродливых, вы остаетесь капризами; никогда не место, которое вы хотите найти, когда ваша безопасность на пенсию и уровень жизни находятся под угрозой.

Самое важное соображение при составлении совокупности активов - убедиться, что каждая позиция в портфеле звучит, консервативно капитализируется и хорошо управляется. Хотя по пути все равно будут неприятные потрясения (такова жизнь), этот разумный подход может помочь минимизировать ущерб, причиненный такими событиями.

1. Взаимные фонды с высокими коэффициентами затрат или объемами продаж

Коэффициент расходов на взаимные фонды представляет собой процент ваших денег, которые вы должны отдавать управляющей компании каждый год. Взаимные фондовые компании, такие как Vanguard, часто взимают очень разумную плату в диапазоне от 0,10% до 1,00% годовых, то есть на портфель в размере 100 000 долларов США, вы будете платить от 100 долл. США в год до 1 000 долл. США в год в зависимости от которые вы сделали. Другие компании взаимного фонда могут взимать расходы до 2. 00% (в редких случаях, даже выше!), Что означает, что первые $ 2 000 ваших доходов от прироста капитала, дивиденды и проценты каждый год войдут в карман актива управляющая компания, а не вы.

Очень сложно продвигаться вперед, если у вас есть такая структура расходов. Лучше избегать этого в большинстве случаев.

Аналогичным образом, продажа взаимного фонда практически всегда является плохим знаком. Запустите, когда увидите его.

2. Любой тип производных, включая опционы на акции

Я не могу сказать вам, сколько раз новые инвесторы, которые почти ничего не знают о фондовом рынке, напишите мне и скажите, что они собираются спекулировать опционами на акции или фьючерсами.

Это не тот тип, который любой, кто не имеет большого опыта, должен рассмотреть , не говоря уже о покупке. В редких случаях крошечный шаг основного капитала в краткосрочной перспективе может привести к массовым потерям, даже повлекшим вас в банкротство. Ваши потери могут не ограничиваться суммой, которую вы инвестируете. Вы можете положить 10 000 долларов США и оказаться на крючке за 100 000 долларов США в долгах, если вы выберете неправильную транзакцию в условиях с высокой долей заемных средств.

3. Любой отдельный запас, за который вы не можете ответить на несколько вопросов

Если вы смотрите на добавление отдельных акций в свой портфель, вы должны быть в состоянии быстро объяснить:

• Что компания делает
• Как компания делает свои деньги < Если пенсионный план компании исчерпан или нефинансирован (если применимо)
• Если есть какое-либо непонятное разведение
• Отношение долга к собственному капиталу
• Устойчивая отдача от капитала
• Разумное ожидание заработка на одну акцию, основанную на консервативных оценках из детального бизнес-анализа, на 5 и 10 лет в будущем
• Является ли текущая доходная доходность разумной относительной доходностью казны и темпом роста
• Если вы не можете ответить на эти вопросы , наряду с несколькими другими, вы играете в азартные игры, а не инвестируете.У вас нет бизнеса, владеющего отдельными акциями, больше, чем неопытный ребенок должен освещать пилота газовой печи.

Пока вы не готовы, рассмотрите недорогой, диверсифицированный индексный фонд. Почти всегда выигрывают немые деньги. Верьте или нет, инвесторы часто так плохо управляют своими деньгами, что среднее значение недооценено! На самом деле, несмотря на их долгосрочную привлекательность, вам не нужно вкладывать средства в создание богатства. Есть альтернативы.

4. Комплексные частные объекты, разработанные для минимизации налогов

Кажется, что жадность почти всегда делает иначе умные люди делают немые вещи. Каждые десять лет или около того возникает какая-то новая сущность или безопасность, которая обещает огромные налоговые сбережения недоказанными способами. Хотя это может иметь смысл для кого-то, кто использует кружку бухгалтеров и юристов, это не стоит хлопот для тех, кто сидит на очень удобном портфеле с шестью цифрами или меньше. Не дай Бог IRS запретить структуру, и вы окажетесь

, потеряв большую часть вашего капитала в виде штрафов и сборов! Я видел, как люди рассказывают свои первые сведения об этом, в том числе о человеке, которого привели к банкротству. Не делай этого. Это не стоит потенциальных ловушек. Не пытайтесь быть умными.

5. Нежелательные облигации и иностранные облигации

Я понимаю, что процентные ставки за последнее десятилетие были низкими. Очень жаль. Перефразируя Бенджамина Грэма, «больше денег было потеряно, достигнув дополнительной точки урожая, чем было украдено, глядя на бочку пистолета». Переход с 4% -ной доходности на ваши облигации до 8% -ного урожая может показаться привлекательным, но не в случае экспоненциально высокого роста риска дефолта. Нежелательные облигации часто соответствуют их названию, как говорится.

Пока мы на нем, перекрестные иностранные облигации также не входят в ваш список.

В конце концов, это все о защите себя. Зарабатывание денег происходит после сохранения капитала. В противном случае вы можете увидеть всю жизнь, протертую одним или двумя глупыми решениями.