Узнать о взаимных фондах, прежде чем инвестировать

Как популярный инвестиционный вариант, вы, вероятно, уже много слышали о взаимных фондах. Скорее всего, у вас есть взаимные фонды в вашем пенсионном плане или брокерском счете. Но знаете ли вы, что такое взаимный фонд и почему так много людей владеют ими?

Определение взаимных фондов

Взаимные фонды - это инвестиции, которые позволяют группе инвесторов объединять свои деньги и нанимать менеджера портфеля. Управляющий инвестирует эти деньги (активы фонда) в акции, облигации или другие инвестиционные ценные бумаги (или комбинацию акций, облигаций и ценных бумаг).

Затем менеджер фонда продолжает покупать и продавать акции и ценные бумаги в соответствии со стилем, продиктованным проспектом фонда.

Сборы взаимных фондов

Все паевые фонды взимают плату за управление и управление фондом. Плата за управление оплачивает фондовые компании (или управляющие) для управления фондами. Некоторые фонды также взимают с инвесторов авансовые платежи / накладные расходы, когда он сначала покупает акции в фонде, в то время как другие средства взимают дополнительную нагрузку (условный отложенный платеж за продажу) при продаже акций фонда. Существуют также средства, которые не имеют платы за продажу, и они известны как «свободные ресурсы». «Расходы 12b-1 налагаются некоторыми средствами для покрытия расходов на маркетинг и распространение. Существуют также различные классы акций, которые различаются по структуре сборов в соответствии с классом (класс A, класс B, класс C и т. Д.)

Структура взаимных фондов

Технически, паевые фонды являются «открытыми» средствами - одним из четырех основных типов инвестиционной компании.

Закрытые фонды, биржевые фонды и паевые инвестиционные фонды - три других типа. Как инвестиционные компании, паевые инвестиционные фонды регулируются Законом об инвестиционной компании 1940 года.

Регулирование паевых фондов

Регулирование паевых инвестиционных фондов по сравнению с другими пулами инвестиционных фондов (думаю, хедж-фонды) является обширным.

Взаимные фонды должны соответствовать строгим правилам, которые контролируются Комиссией по ценным бумагам и биржам. SEC следит за соблюдением Фондом Закона об инвестиционной компании 1940 года, а также за соблюдением других федеральных правил и положений. С момента своего развития регулирование взаимных фондов обеспечило инвесторам уверенность в структуре инвестиций.

Диверсификация взаимных фондов

Красота взаимных фондов заключается в том, что вы можете инвестировать несколько тысяч долларов в один фонд и получить мгновенный доступ к диверсифицированному портфелю. В противном случае, чтобы диверсифицировать ваш портфель, вам, возможно, придется покупать отдельные ценные бумаги, что подвергает вас большему риску и сложности.

Еще одна причина инвестирования в паевые фонды - это их приверженность основному принципу инвестирования: не кладите все яйца в одну корзину.Другими словами, многие различные типы инвестиций в один портфель уменьшают риск потери от любой из этих инвестиций. Например, если вы вкладываете все свои деньги в акции одной компании и что компания подает заявление о банкротстве, вы теряете все свои деньги. С другой стороны, если вы инвестируете в взаимный фонд, владеющий множеством различных акций, более вероятно, что со временем вы будете расти ваши деньги.

По крайней мере, банкротство одной компании не будет означать, что вы потеряете все свои инвестиции.

Профессиональное управление деньгами паевых фондов

У многих инвесторов нет ресурсов или времени на покупку отдельных акций. Инвестирование в отдельные ценные бумаги, такие как акции, не только требует ресурсов, но и значительного количества времени. В отличие от этого, руководители и аналитики взаимных фондов просыпаются каждое утро, посвящая свою профессиональную жизнь исследованиям и анализу своих холдингов и потенциальных холдингов за свои средства.

Разнообразие взаимных фондов

Существует много типов и стилей взаимных фондов. Существуют фондовые фонды, фонды облигаций, фонды сектора, фонды денежного рынка и сбалансированные фонды. Взаимные фонды позволяют вам инвестировать в рынок, верите ли вы в активное управление портфелем (активно управляемые фонды) или предпочитаете покупать сегмент рынка без вмешательства со стороны менеджера (пассивные фонды и индексные фонды).

Доступность различных типов фондов позволяет вам строить диверсифицированный портфель по низкой цене и без особых трудностей.

Обновлено 20 мая 2016 года Kent Thune